Tính thanh khoản của thị trường ngoại hối cho phép giao dịch dễ dàng; khiến thị trường trở nên phổ biến đối với các nhà giao dịch. Tuy nhiên một số yếu tố nhất định trong Forex cần được xem xét lại vì mục đích của tính thanh khoản. Bài viết này sẽ giải thích khái niệm tính thanh khoản của thị trường ngoại hối cũng như rủi ro thanh khoản; cuối cùng cung cấp kiến thức tổng thể về mức độ ảnh hưởng của tính thanh khoản của thị trường ngoại hối đến giao dịch.
Tính thanh khoản của thị trường ngoại hối là gì và tại sao nó quan trọng?
Tính thanh khoản của thị trường ngoại hối được định nghĩa là khả năng các cặp tiền tệ có thể được giao dịch (mua/bán) theo nhu cầu. Khi bạn giao dịch các cặp tiền tệ chính; bạn đang giao dịch ở một thị trường thanh khoản cực cao.
Tuy nhiên, bạn lại đang giao dịch dựa trên khả năng thanh khoản có sẵn của tổ chức tài chính – nơi giúp bạn tham gia hoặc rút khỏi giao dịch (cặp tiền tệ) mà bạn chọn.
Không phải tất cả các cặp tiền tệ đều thanh khoản. Trên thực tế, tiền tệ có xu hướng thay đổi mức thanh khoản dựa trên việc chúng là các cặp tiền tệ chính, phụ hay ngoại lai (bao gồm cả tiền tệ của thị trường mới nổi).
Tính thanh khoản của thị trường ngoại hối giảm đi khi các trader chuyển từ cặp tiền chính sang cặp tiền phụ và cuối cùng là các cặp tiền ngoại lai.
Tính thanh khoản của thị trường ngoại hối cao
Tính thanh khoản của thị trường ngoại hối cao đề cập đến một cặp tiền tệ có thể mua/bán ở các quy mô lớn mà không có sự khác biệt lớn về tỷ giá hối đoái (mức giá). Ví dụ: Cặp tiền tệ chính như EUR/USD.
Các cặp tiền tệ chính khác cần biết
– GBP/USD
– USD/JPY
– EUR/GBP
– AUD/USD
– USD/CAD
– USD/CHF
– NZD/USD
Tính thanh khoản của thị trường ngoại hối thấp
Tính thanh khoản của tị trường ngoại hối thấp đề cập tới một cặp tiền tệ mà không thể mua/bán với một lượng lớn mà không có sự khác biệt lớn về mức tỷ giá hối đoái của nó. Ví dụ: Cặp tiền tệ ngoại lai như PLN/JPY.
3 dấu hiệu để nhận biết tính thanh khoản của thị trường ngoại hối cao và thấp
Từ góc nhìn của một trader, một thị trường có tính thanh khoản của thị trường ngoại hối ít sẽ có những biến động hỗn loạn; hoặc có khoảng trống bởi lượng mua hoặc bán ở bất kỳ thời điểm nào có thể rất chênh lệch. Thị trường có tính thanh khoản của thị trường ngoại hối cao thường được biết đến là một thị trường có chiều sâu; hay thị trường bằng phẳng và chuyển động giá trên thị trường này cũng vậy.
Hầu hết các trader cần một thị trường có tính thanh khoản cao; lý do vì rất khó để quản trị rủi ro nếu bạn đi sai hướng trong một biến động lớn của thị trường ít thanh khoản.
Dưới đây là các dấu hiệu nhận biết chúng:
Khoảng trống GAP khi giao dịch
Khỏng trông GAP trong giao dịch ngoại hối thay đổi so với với các thị trường khác. Tuy nhiên, chênh lệch giá có thể diễn ra trong ngoại hối nếu thông báo lãi suất hoặc thông báo tin tức quan trọng có ảnh hưởng lớn được đưa ra trái với kỳ vọng.
Khoảng trống có thể bắt đầu diễn ra trong tuần vào chiều chủ nhật ở Mỹ. Nếu có một thông báo vào cuối tuần; thì khoảng cách trong ngoại hối thường nhỏ hơn 0.5% giá trị của một loại tiền tệ
Một thị trường giao dịch 24h/ngày như thị trường Forex được xem là có tính thanh khoản của thị trường ngoại hối cao hơn; hay đơn giản có ít khoảng trống hơn do tính chất liên tục của thị trường này. Điều này cho phép các trader tham gia và thoát khỏi thị trường tùy vào quyết định của họ.
Một thị trường chỉ giao dịch trong một phần nhỏ trong ngày như thị trường chứng khoán Mỹ hay Future Exchange; giá mở cửa có thể biến động nếu tin tức xuất hiện trong đêm đi ngược lại với kỳ vọng của đám đông.
Các chỉ báo của tính thanh khoản của thị trường ngoại hối
Các nhà môi giới thường cung cấp lượng giao dịch trên biểu đồ nơi các nhà giao dịch có thể đánh giá được tính thanh khoản của thị trường ngoại hối. Các chỉ báo thanh khoản ngoại hối được hiểu thông qua việc phân tích các thanh trên biểu đồ khối lượng.
Mỗi thanh khối lượng biểu thị cho lượng giao dịch trong một khoảng thời gian nhất định; do đó, việc cung cấp cho nhà giao dịch một ước tính thanh khoản của thị trường ngoại hối phù hợp. Điều quan trọng là nhớ rằng hầu hết các nhà môi giới chỉ nghĩ về dữ liệu thanh khoản của họ chứ không phải cả thị trường ngoại hối.
Tuy nhiên, việc sử dụng tính thanh khoản của nhà môi giới như một thước đo có thể biểu thị thị trường bán lẻ phù hợp dựa trên quy mô của nhà môi giới.
Thời gian trong ngày đưa ra tính thanh khoản của thị trường ngoại hối khác nhau
Các nhà giao dịch ngắn hạn hay lướt sóng nên biết được tính thanh khoản của thị trường ngoại hối thay đổi như thế nào trong ngày giao dịch. Có những giờ ít hoạt động như phiên châu Á thường bị giới hạn trong phạm vi nghĩa là các mức hỗ trợ kháng cự có nhiều khả năng được giữ theo quan điểm mục đích đầu cơ.
Các phiên thị trường biến động chính như phiên London và phiên Mỹ có xu hướng đột phá hơn và tỷ lệ biến động lớn hơn trong ngày.
Thời gian trong ngày mà bạn có thể nhìn được các biến động lớn nhất là phiên giao dịch Mỹ vì nó có thời gian giao dịch trùng với phiên châu Âu/London chỉ riêng nó đã chiếm khoảng +50% tổng lượng giao dịch hàng ngày trên toàn cầu.
Phiên giao dịch Mỹ chiếm gần 20% và trong phiên Mỹ buổi chiều; do đó bạn sẽ thấy một sự giảm đáng kể về mức độ biến động lớn ngoại trừ Uỷ ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC) đưa ra một thông báo bất ngờ; tuy nhiên chỉ vài lần một năm.
Thông qua bài viết, EFX mong các nhà đầu tư có thêm kiến thức thực hiện giao dịch thành công và thu được nhiều lợi nhuận.
Xem thêm các thông tin và nhận hỗ trợ tại Fanpage
Chúc các nhà đầu tư luôn thành công!